破发、破净、分红、离婚等涉减持红线勒紧 A股公司谁受限?
发布时间:2024-04-19
近日,政策层面对于A股上市公司股东减持的监管力度不断加码。   国务院日前印发资本市场第三个“国九条”。 新“国九条”提出,全面完善减持规则体系。出台上市公司减持管理办法,对不同类型股东分类施策。严格规范大股东尤其是控股股东、实际控制人减持,按照实质重于形式的原则坚决防

  近日,政策层面对于A股上市公司股东减持的监管力度不断加码。

  国务院日前印发资本市场第三个“国九条”。 新“国九条”提出,全面完善减持规则体系。出台上市公司减持管理办法,对不同类型股东分类施策。严格规范大股东尤其是控股股东、实际控制人减持,按照实质重于形式的原则坚决防范各类绕道减持。责令违规主体购回违规减持股份并上缴价差。严厉打击各类违规减持。

  此外,中国证监会4月12日就《上市公司股东减持股份管理办法(征求意见稿)》公开征求意见。其中特别提出,要求离婚、法人或非法人组织终止、分立等方式减持后相关方持续共同遵守减持限制;明确各方解除一致行动关系后在6个月内继续共同遵守减持限制。此外,还要求协议转让后受让方锁定6个月,丧失大股东身份的出让方在6个月内继续遵守相关限制。

  证监会此前在2023年8月27日发布《进一步规范股份减持行为》,要求上市公司存在破发、破净以及分红未达标的,控股股东、实际控制人不得通过二级市场减持股份。

  新政策不断加码的同时,哪些A股公司股东减持将受限?今年以来又有哪些上市公司存在违规减持?

  从破发角度看,Wind数据显示,上证主板公司最新收盘价破发的有253家,以制造业为主。深证主板公司有274家,以制造业、建筑业、水利、环境和公共设施管理业为主。创业板有439家,科创板有309家,均以制造业、水利、环境和公共设施管理业、信息传输、软件和信息技术服务业为主。

  40家沪市公司较发行价跌去超10元/股

  界面新闻记者发现,40家沪市公司较发行价跌去超10元/股,其中,ST美讯(600898.SH)和永泰能源(600157.SH)、哈药股份(600664.SH)、新潮能源(600777.SH)、众辰科技(603275.SH)、亚邦股份(603188.SH)等个股2020年至今“零分红”。

  排名前列的ST美讯永泰能源发行价均为200元/股,属于非公开发行。值得一提的是,永泰能源还存在分红问题。公司2017年以来便未再分红。该公司于1998年5月13日登陆上交所主板,最初由中国石油实控,2007年开始王广西等开始拿到控股权。公司主要从事煤炭、电力、石化、储能等能源产业。Wind数据显示,永泰能源上市以来累计实现净利润137.29亿元,累计现金分红16.19亿元,上市以来分红率11.77%;截至2022年12月31日期末未分配利润90.86亿元。2023年前9月,该公司实现归母净利润16.24亿元,当前股东户数43.5万户。

  时空科技(605178.SH)于2020年8月在上交所上市,发行价为64.31元。公司主营照明工程系统集成服务。今年3月,时空科技第二大股东杨耀华拟减持其持有的公司股份合计不超过297.75万股,减持比例不超过公司总股本的3%。上述减持主体无一致行动人。公司预计2023年净亏损1.84亿元至2.25亿元,与上年同期相比,仍为亏损。

上证主板破发10元/股以上个股。

  83家深市公司较发行价跌去超10元/股

  界面新闻记者发现,83家深市公司较发行价跌去超10元/股,其中,汇源通信(000586.SZ)、荣丰控股(000668.SZ)、ST中利(002309.SZ)、贝因美(002570.SZ)、蓝丰生化(002513.SZ)等个股2020年至今“零分红”。

  海普瑞(002399.SZ)成立于1998年4月,是在A股和H股上市的跨国制药企业,从事肝素产业链、生物大分子CDMO和创新药物的投资、开发和商业化。海普瑞在上市认购期间,创下211家机构91倍超额认购的纪录,使得海普瑞发行价定在了148元。这是A股市场首只发行价超百元的新股,海普瑞也因此拿到了50多亿元超募资金,几乎是拟募集资金总额的6倍。目前,该股股价徘徊在9元附近。2023年,海普瑞由赢转亏,实现营收54.46亿元,同比减少23.94%;净利润亏损7.83亿元。

  东瑞股份(001201.SZ)也已长期破发,公司主营生猪的养殖和销售,2021年上市,发行价63.38元/股。根据2023年业绩预告,公司预计净亏损4.8亿元-5.4亿元,同比由盈转亏。

深证主板破发10元/股以上个股。

  208家创业板公司较发行价跌去超10元/股

  界面新闻记者发现,208家创业板公司较发行价跌去超10元/股,其中,世纪鼎利(300050.SZ)、国民技术(300077.SZ)、新锦动力(300157.SZ)、ST迪威迅(300167.SZ)、儒竞科技(301525.SZ)等个股等个股2020年至今“零分红”。

创业板破发10元/股以上个股。

  157家科创板公司较发行价跌去超10元/股

科创板破发10元/股以上个股。

  违规减持方面,2023年年初至今,31家A股公司因超比例减持、短线交易被监管处分。其中,我乐家居(603326.SH)因超比例减持被证监会江苏监管局公开处罚,处罚金额2260万元,为最高处罚金额。

2023年年初至今A股上市公司违规减持情况。

  据不完全统计,2024年开年至今,包括铭利达在内,A股市场已有4起“天价”离婚事件。

  1月11日,长春高新(000661.SZ)发布公告称,公司于近日收到公司持股5%以上股东金磊的通知,获悉金磊与王思勉已通过协议方式办理了解除婚姻关系手续,并就股份分割事项作出安排。金磊将其持有的公司3001.41万股股份(约占公司总股份的7.42%)分割至王思勉名下,也就是将其手上近九成的长春高新股份都分给了前妻。若以1月11日长春高新收盘价133.41元/股计算,金磊分割给王思勉的股份市值高达40.04亿元。

  2月28日,上市不到3年的可靠股份(301009.SZ)公告称,近日收到公司实际控制人金利伟和其妻鲍佳离婚的通知,金利伟将其持有的公司7919.07万股股份(占总股本的29.1292%)分割过户给鲍佳。以2月28日可靠股份收盘价8.1元/股计算,金利伟过户给鲍佳的股份市值达6.41亿元。值得注意的是,二人所持股份将于今年6月解禁,按照减持新规作为实控人将无法减持,或是其借由天价离婚实现巨额套现。

  3月25日,丽人丽妆(605136.SH)公告称,因控股股东、实际控制人黄韬涉及离婚后财产纠纷,前妻翁淑华请求进行财产分割,请求将登记在黄韬名下的公司股份合计1.34亿股中的1/8股权份额即1674.75万股进行股权划转。以当日收盘价8.1元/股计算,此次财产分割涉及股份市值达1.36亿元。

  4月2日,上市才两年的精密结构件制造企业铭利达(301268.SZ)公告称,实际控制人陶诚和其妻卢萍芳经友好协商,二人已解除婚姻关系,并就离婚财产分割事宜作出相关安排。陶诚拟将其直接持有的铭利达1087.49万股股票,以及其持有的深圳市达磊投资发展有限责任公司(下称“达磊投资”)41.44%的股权(间接对应铭利达6336.48万股股票),分割过户给卢萍芳。以当日收盘价计算,此次涉及股票市值约17.95亿元。

(文章来源:界面新闻)